Organismos de normalización europeos: Contabilidad Para los empleados Opciones de Acciones Por David Harper Relevancia anterior Confiabilidad No vamos a revisar el acalorado debate sobre si las empresas deben contabilizar las opciones sobre acciones. Sin embargo, debemos establecer dos cosas. En primer lugar, los expertos de la Junta de Normas de Contabilidad Financiera (FASB) han querido requerir opciones Expensing desde alrededor de la década de 1990. A pesar de la presión política, como gasto se hizo más o menos inevitable cuando el Consejo Internacional de Contabilidad (IASB) requiere que debido a la presión deliberada de convergencia entre EE. UU. y las normas internacionales de contabilidad. (Para leer relacionados, consulte la controversia sobre Expensing opción.) En segundo lugar, entre los argumentos hay un debate legítimo en relación con las dos cualidades primarias de información contable: relevancia y fiabilidad. Los estados financieros muestran el nivel de relevancia cuando se incluyen todos los costos de las materias incurridos por la empresa - y nadie niega seriamente que las opciones son un costo. costos reportados en los estados financieros logran el nivel de fiabilidad cuando se miden de una manera imparcial y exacta. Estas dos cualidades de relevancia y fiabilidad a menudo chocan en el marco contable. Por ejemplo, los bienes raíces se lleva al costo histórico, porque el costo histórico es más fiable (pero menos relevante) al valor de mercado - es decir, se puede medir con fiabilidad cuánto se gastó para adquirir la propiedad. Quienes se oponen a expensing priorizar fiabilidad, insistiendo en que los costos de las opciones no se pueden medir con una precisión consistente. FASB quiere dar prioridad a la pertinencia, en la creencia de que ser aproximadamente correcto en la captura de un coste es más importante / correcta de ser precisamente mal en omitiendo por completo. Divulgación necesarios pero no para reconocimiento Ahora A partir de marzo de 2004, la norma actual (FAS 123) requiere el reconocimiento pero no divulgación. Esto significa que las estimaciones de las opciones de costes deben darse a conocer como una nota al pie, pero no tiene que ser reconocido como un gasto en la cuenta de resultados, donde se reducirían los beneficios reportados (ganancias o ingresos netos). Esto significa que la mayoría de las empresas realmente reportan cuatro las ganancias por acción (EPS) números - a menos que voluntariamente eligen a reconocer opciones como cientos ya han hecho: En el estado de resultados: 1. El BPA básico 2. El BPA pro forma 1. El BPA básico 2. el BPA pro forma EPS diluido recoge algunas Opciones - aquellos que son viejas y con el dinero que un desafío clave en el cálculo de EPS es el potencial de dilución. En concreto, ¿qué hacemos con las opciones en circulación, pero un-ejercido, las opciones antiguas concedidas en años anteriores que pueden ser fácilmente convertidos en acciones ordinarias en cualquier momento (esto se aplica no sólo a las opciones sobre acciones, sino también la deuda convertible y algunos derivados.) Diluido EPS trata de captar este potencial dilución mediante el uso del método de autocartera y se ilustra a continuación. Nuestra empresa hipotética tiene 100.000 acciones ordinarias en circulación, sino que también tiene 10.000 opciones en circulación que son todo en el dinero. Es decir, se les concedió con un precio de ejercicio 7, pero puesto que la acción se ha elevado a 20: BPA básico (/ acciones ordinarias de ingresos netos) es simple: 300.000 / 100.000 3 por acción. EPS diluido utiliza el método de acciones propias existencias a fin de responder a la siguiente pregunta: ¿hipotéticamente, el número de acciones comunes sería excelente si todas las opciones en-el-dinero se ejercieron hoy En el ejemplo expuesto anteriormente, el ejercicio por sí solo añadiría 10.000 acciones comunes a los base. Sin embargo, el ejercicio simulado proporcionaría a la empresa con dinero en efectivo adicionales: ejercicios avancen de 7 por opción, además de un beneficio fiscal. El beneficio fiscal es dinero real, porque la empresa consigue reducir su ingreso gravable por el aumento de las opciones - en este caso, la opción de un 13 por ejercerse. ¿Por qué Debido a que el IRS va a cobrar impuestos a los titulares de opciones que pagarán impuestos sobre la renta ordinaria en la misma ganancia. (Tenga en cuenta que el beneficio fiscal se refiere a opciones de acciones no calificadas. Los llamados opciones de acciones (ISOs) no puede ser deducible de impuestos para la empresa, pero menos de 20 de las opciones concedidas son ISO.) Vamos a ver cómo se convierten en 100.000 acciones comunes 103.900 acciones diluidas en el marco del método de acciones propias acciones, que, recordemos, se basa en un ejercicio simulado. Asumimos el ejercicio de 10.000 opciones en el dinero-esta misma suma 10.000 acciones comunes a la base. Pero la compañía vuelva ejercicios avancen de 70.000 (7 precio de ejercicio por opción) y un beneficio de impuestos en efectivo de 52.000 (13 x 40 de ganancia de tasa tributaria 5,20 por opción). Esa es una enorme rebaja 12.20 en efectivo, por así decirlo, por opción para un reembolso total de 122.000. Para completar la simulación, se supone que todo el dinero adicional se utiliza para recomprar acciones. Al precio actual de 20 dólares por acción, la compañía vuelve a comprar 6.100 acciones. En resumen, la conversión de 10.000 opciones crea sólo 3.900 acciones adicionales netos (10.000 opciones convertidos menos 6.100 acciones de recompra). Esta es la fórmula real, donde (M) Precio actual de mercado, (E) precio de ejercicio, (T) La tasa impositiva y el número (N) de opciones ejercidas: pro forma EPS Captura las nuevas opciones concedidas en el año Hemos revisado la forma diluida EPS captura el efecto de opciones pendientes o viejos en-the-money otorgados en años anteriores. Pero, ¿qué hacemos con las opciones concedidas en el año fiscal en curso que tienen valor intrínseco cero (es decir, suponiendo que el precio de ejercicio es igual al precio de las acciones), pero son costosos, sin embargo, debido a que tienen valor en el tiempo. La respuesta es que usamos un modelo de opciones de precios para calcular un costo para crear un gasto no en efectivo que reduce reportó una utilidad neta. Mientras que el método de autocartera y aumenta el denominador de la relación de EPS por acciones añadiendo, como gastos pro forma se reduce el numerador de EPS. (Se puede ver cómo expensing no se doble recuento, como algunos han sugerido: EPS diluido incorpora viejos otorga opciones mientras proforma expensing incorpora nuevas subvenciones.) Se revisan los dos modelos principales, Negro-Scholes y binomial, en las dos próximas entregas de esta serie, pero su efecto es por lo general para producir una estimación del valor razonable del costo que es en cualquier lugar entre el 20 y el 50 del precio de las acciones. Mientras que la norma contable propuesta de la necesidad como gastos es muy detallado, el titular es el valor razonable en la fecha de concesión. Esto significa que FASB quiere exigir a las empresas para estimar las opciones de valor razonable en el momento de la concesión y registro (reconocer) que el gasto en la cuenta de resultados. Considere la siguiente ilustración con la misma compañía hipotética miramos por encima de: (1) El BPA se basa en dividir la utilidad neta ajustada de 290.000 en una base de acción diluida de 103.900 acciones. Sin embargo, en pro forma, la base de la parte diluida puede ser diferente. Ver nuestra nota técnica siguiente para obtener más detalles. En primer lugar, podemos ver que aún tenemos acciones ordinarias y acciones diluidas, en las acciones diluidas simulan el ejercicio de opciones ya concedidas. En segundo lugar, hemos asumido además que 5.000 opciones se han concedido en el año en curso. Asumamos nuestras estimaciones de los modelos que valen 40 de 20 el precio de valores, o un 8 por opción. El gasto total es, por tanto, 40.000. En tercer lugar, ya que nuestras opciones pasan a acantilado chaleco en cuatro años, vamos a amortizar el gasto durante los próximos cuatro años. Esta es contabilidades emparejan principio en acción: la idea es que nuestro empleado estará proporcionando servicios en el periodo de consolidación, por lo que el gasto se puede transmitir durante ese período. (Aunque no hemos ilustrado ella, las empresas pueden reducir el gasto en previsión de decomisos opción debido a bajas de personal. Por ejemplo, una empresa podría predecir que 20 de las opciones otorgadas se perderá y reducir el gasto en consecuencia.) Nuestro actual anual gasto para la subvención es de 10.000 opciones, la primera el 25 de expensas 40.000. Nuestro resultado neto ajustado tanto, es de 290.000. Dividimos esto en ambas acciones ordinarias y acciones diluidas para producir el segundo conjunto de números de BPA pro forma. Estos deben darse a conocer en una nota al pie, y es muy probable que requieren el reconocimiento (en el cuerpo de la cuenta de resultados) para los años fiscales que comienzan después del 15 de Dic, 2004. Una nota técnica final para el Brave Hay un detalle técnico que merece alguna mención: se utilizó la misma base diluida para ambos cálculos EPS diluidas (EPS diluido reportadas y las EPS diluidas pro forma). Técnicamente, bajo pro forma diluida ESP (punto iv en el informe financiero más arriba), la base de la cuota se incrementa aún más por el número de acciones que se podrían comprar con el gasto de compensación no-amortizado (es decir, además de ejercer los ingresos y la beneficio fiscal). Por lo tanto, en el primer año, ya que sólo 10.000 de los 40.000 expensas opción ha sido acusado, el otro 30.000 hipotéticamente puede volver a comprar un 1.500 acciones adicionales (30.000 / 20). Esto - en el primer año - produce un número total de acciones diluidas de 105.400 y EPS diluidas de 2,75. Pero en el cuarto año, en igualdad de condiciones, el 2,79 por encima sería correcto que ya habríamos terminado como gasto los 40.000. Recuerde, esto sólo se aplica a las EPS diluidas pro forma en que estamos Expensing opciones en el numerador Conclusión opciones Expensing no es más que un éxito de los esfuerzos intento de estimar las opciones de costes. Los defensores tienen razón al decir que las opciones son un costo, y contando algo es mejor que contar nada. Pero ellos no pueden pretender estimaciones de gastos son exactos. Considere nuestra empresa anteriormente. ¿Qué pasa si la acción se lanzó al 6 del próximo año y permaneció allí A continuación, las opciones serían totalmente inútiles, y nuestras estimaciones de gastos podrían llegar a ser exagerada significativamente, mientras que nuestros EPS estarían subestimados. Por el contrario, si la acción fue mejor de lo esperado, nuestros números de EPS wouldve sido exageradas porque nuestra wouldve expensas resultó ser subestimado. Suscribirse al boletín de finanzas personales para determinar qué productos financieros mejor se adapten a sus lifestyleStocks, bonos, etc. - gt Invertir asuntos de impuestos - gt llamada y poner las opciones de tratamiento fiscal de los rendimientos de las inversiones en Call y Put Ley de Impuesto sobre la Renta Opciones S. 49 Para la mayoría de la gente , las ganancias y pérdidas de llamada y opciones de venta son gravadas como ganancias de capital (en la cuenta de capital). Sin embargo, si usted está en el negocio de compra y venta de valores, a continuación, sus ganancias y pérdidas de las opciones serán tratados como ingresos (en la cuenta de ingresos - véase el capital o ingresos). Las ganancias o pérdidas realizadas por un escritor (vendedor) de opciones de encendido (no cubierto) se tratan normalmente como ingresos. Sin embargo, de acuerdo con la IT-479R. el párrafo 25 (c), CRA permitirá que éstas sean tratadas como ganancias de capital, siempre que tal práctica es seguida constantemente de año en año. Para los contribuyentes que registran ganancias y pérdidas de opciones como ingresos. los ingresos procedentes de las opciones vendidas (por escrito) se informó en el año fiscal en el que las opciones expiran o se ejercen o readquisición. Cuando las opciones de compra se compran y posteriormente ejercido, el costo de las opciones se agrega a la base de costos de las acciones adquiridas. Si las opciones de compra no se ejercen, el costo se deducirá en el año fiscal en el que las opciones expiran. Si las opciones de compra se cierran a cabo mediante la venta, el producto se incluyen en el ingreso, y el costo original se da de baja, en el año fiscal en el que las opciones están cerradas a cabo. Cuando se compran opciones de venta, el costo se da de baja en el año en el que las opciones expiran, se ejercen, o están cerrados por la venta de ellos. Para los contribuyentes que registran ganancias y pérdidas de opciones como las ganancias o pérdidas de capital. el tiempo es un poco más difícil para las opciones que se han vendido. La siguiente tabla muestra el tiempo de la grabación de las ganancias y las pérdidas de las opciones que se han vendido o comprado. Esta tabla se ha elaborado en base a la información en el boletín de la interpretación CRA Transacciones IT-479R en valores. El momento de los ingresos reportados para el impuesto sobre el tratamiento propósitos de impuestos cuando se venden opciones: ganancia de capital en las llamadas momento de su venta compró volver a cerrar la ganancia de capital en tiempo de las llamadas se venden, y de recompra de los costos registrados como pérdida de capital al momento de la ganancia de capital de recompra en el momento de ejercicio (añadido al producto de la venta de acciones) ganancia de capital a se venden comprado de nuevo pone de tiempo para cerrar la ganancia de capital en el momento pone se venden, y la recompra de los costos registrados como pérdida de capital en el momento de recompra no hay ganancia de capital - en el momento de ejercicio, procede deducido de la base del costo de las acciones adquiridas tratamiento fiscal cuando se compran opciones: pérdida de capital en el momento de la ganancia neta de caducidad o pérdida en la compra y venta registraron como ganancia o pérdida de capital en las opciones de tiempo vendidos a cerrar ninguna pérdida de capital - en el momento de ejercicio, se añade el costo de base de acciones compradas pérdida de costo de capital en el momento de la ganancia neta de caducidad o pérdida en la compra y venta registraron como ganancia o pérdida de capital en las opciones de tiempo que se venden para cerrar en el tiempo de ejercicio, el coste se utiliza para reducir los ingresos de la venta de acciones como se puede ver en la tabla, cuando la llamada y opciones de venta vendidas quedan registrados como ganancias de capital, la ganancia se registra en el año fiscal en el que se venden las opciones. Sin embargo, si las opciones son entonces ejercidas en el próximo año fiscal. la ganancia de capital desde el año anterior se debe invertir, y añadirse a los beneficios de la venta de acciones (opción de compra), o se deducirá de la base del costo de las acciones compradas (opción de venta). Para revisar las ganancias de capital del año anterior, un T1Adj tendría que ser presentada. Ver nuestro artículo sobre el cambio de su declaración de impuestos después de que haya sido presentada. Por supuesto, si la declaración de impuestos del año anterior no ha sido presentada cuando se ejercen las opciones, la planilla del año anterior puede hacerse omitiendo la ganancia, lo que elimina la necesidad de una revisión posterior. Por lo general, el contribuyente se beneficiaría de la presentación de la T1Adj. Sin embargo, si la cantidad no es significativa, y si un preparador de impuestos se presta para hacer los impuestos, puede haber poco beneficio para la presentación de la T1Adj. El único problema es que la Ley del Impuesto sobre las opciones requiere procede a cualquiera se añaden a las ganancias de la venta de acciones (opción de compra), o se deducirá de la base del costo de las acciones compradas (opción de venta) cuando se ejerce la opción. Esto se aplica incluso si las ganancias se gravan en un año anterior, y ningún T1Adj fue presentada para revertir esto. Por lo tanto, se producirá una doble imposición si el T1Adj no se ha presentado. Cuestión. Durante el año que vende 3 opciones de venta de la misma subyacente y de que caduquen fuera del dinero. (Es decir, a mantener las primas y no se le asigna las acciones subyacentes). Sobre la base de la tabla anterior, cada transacción debe ser tratada como ganancia de capital en el año vendido. ¿Qué pasa si en la 4ª opción vendida del mismo subyacente, que terminan con las acciones subyacentes Es evidente que se reduce el coste de las acciones asignadas por el valor de la prima recibida en el 4to venta. Pero se puede reducir aún más el costo de las acciones mediante la inclusión de los 3 primeros premios cobrados si las acciones se venden en el mismo año respuesta. Cada venta de opciones de venta es una transacción separada, y no relacionada con la próxima venta de opciones de venta. Cuando se ejerce la cuarta opción, el coste de las acciones no puede ser reducido por los premios cobrados por las opciones de venta anteriores. Esto no se ve afectada por el momento de la venta de las acciones. Nos intercambio de opciones durante una década, y al final decidimos finalmente dejar de fumar, porque había demasiada mantenimiento de registros para ser doneThis artículo es reproducido con permiso del 31 de mayo de edición de 1996 del New York Law Journal. 1996 PNL Compañía IP. El tratamiento de las Opciones acontecimientos recientes que afectan las opciones sobre acciones incluyen algunas relacionadas con la Junta de Normas de Contabilidad Financiera (FASB) y una carta privada pronunciada recientemente sobre las opciones de transferibles. Se trata de una acción nueva opción ha sido adoptada sujeta a aprobación de los accionistas, no es raro que los empleadores corporativos para otorgar opciones de acciones a ejecutivos pendientes de aprobación de los accionistas de la planta, con las opciones de estar sujetos a dicha autorización. ¿Qué pasa si la acción sube de valor entre la fecha de concesión y la fecha de aprobación de los accionistas de Normas de Contabilidad Financiera No. 123, quotAccounting de Stock-Based Compensationquot (1995) (FAS 123), establece que quotawards realizan bajo un plan que está sujeta a aprobación de los accionistas no se considerará concedida hasta que se obtiene la aprobación salvo que su aprobación es esencialmente una formalidad, por ejemplo, la gestión y los miembros del consejo de administración a controlar los votos suficientes para aprobar la plan. quot FAS 123, P395 (desde la definición del Glosario datequot quotgrant). Un aumento en el valor justo de mercado entre la fecha de concesión efectiva y la fecha de aprobación de los accionistas daría lugar a un descuento en el precio de ejercicio a partir del valor justo de mercado en la fecha de concesión se considere (la fecha de aprobación de los accionistas), lo que requiere un cargo a resultados. Había habido esperanza de que la excepción que se señala en el P395 de la FAS 123 en el caso de que la aprobación es un quotessentially formalityquot podría ampliarse desde el estrecho circunstancia dada allí como una ilustración. En febrero, Michael J. Morrissey de la Oficina del Contador General de la Comisión Nacional de Valores en tela de juicio el alcance que se le daría a la excepción notable. Él hizo la siguiente declaración en la Conferencia sobre el AICPA SEC Evolución 1996: Para los efectos de la aplicación Dictamen 25, el personal es consciente de que muchos tienen la intención de establecer una analogía con la orientación fecha de concesión de la Declaración 123 para determinar la fecha de medición en los planes que requieren aprobación de los accionistas. Mientras que el personal cree que tal analogía es lógico con respecto a este asunto concreto, el personal observa una pregunta abierta en cuanto a otros patrones de hechos en caso de acuerdo quotessentially un formalityquot como está implícito en la definición de declaración 123. En consecuencia, la orientación aclaratoria ausente del FASB o EITF sobre este asunto, el personal espera analogías menores de 25 conclusiones a la definición de la fecha de concesión de la Declaración 123 a limitarse al ejemplo específico previsto en la gestión y los miembros del consejo de administración controlan los votos suficientes para aprobar el plan. discusiones posteriores con Sr. Morrissey y con el personal FASB confirman que no hay intención de ampliar la interpretación a cualquier situación más allá de que se indique específicamente en el ejemplo. Esta posición no debe, según se espera, forzar un resultado adverso en el Código 162 (m) en una situación en la que una concesión de opciones se produce antes de la aprobación de los accionistas. La reglamentación aplicable en virtud del Código 162 (m) establece que, con el fin de ser exceptuado de su inclusión en la compensación para los propósitos de la tapa de la deducción de 1 millón, una opción debe tener un precio de ejercicio igual al valor justo de mercado a partir de la fecha de concesión. Treas. Reg. 1,162 a 27 (e) (2) (vi). A los efectos de Código 422 (opciones de acciones) y el Código (los planes de compra de acciones) 423 o una opción de compra de valores en este se considerará concedida en la fecha de concesión efectiva con independencia de su ser condicionada a la posterior aprobación de los accionistas. Código 424 (i). Presumiblemente, el IRS tendrá las mismas posiciones bajo el Código 162) m) El uso de sin recurso Notas El Issues Task Fuerza Emergentes (EITF), lo que hace que las decisiones sobre cuestiones técnicas en las normas FASB (como FAS 123), emitió recientemente una decisión con respecto a las consecuencias del uso de una nota sin recurso a ejercer una opción sobre acciones. EITF 95-16 (21 de marzo, 1996). Cuando una nota sin recurso se da en el pago del precio de ejercicio, la nota normalmente está garantizado por las acciones emitidas en el ejercicio de la opción. En tal caso, el tenedor de la opción no es riskquot quotat - incluso después de ejercicio de la opción con la nota sin recurso. Todavía puede quotwalk awayquot de la compra de acciones sin responsabilidad. El efecto de una transacción de este tipo, según el EITF, puede ser la concesión de una nueva opción. (Esto refleja la posición adoptada en la APB 25, quotAccounting de las acciones emitidas a Employeesquot (1972) P8, nota 2 y aclara FAS 123. Dependiendo de las circunstancias, esto puede o no resultar en un cargo a resultados. Si el sin recurso nota tiene el mismo plazo que la opción original y el tipo de interés es fijo y es un pasivo recurso, no debería haber ninguna consecuencia sustantiva de contabilidad - la concesión de la opción original será tratada como continua en forma de un premio fijo (no variable) (esto supone que era un premio fijo para empezar) por otro lado, puede ser una consecuencia del tratamiento contable en circunstancias como las siguientes:. (i) Si la nota tiene un plazo más allá del plazo original de la opción (y el término notas no se haya fijado en la opción inicial) una nueva opción concedida con una nueva fecha de la medición se considera que ha ocurrido y un cargo contable se incurriría en la medida del valor de mercado de la acción es superior al precio de ejercicio en la fecha la nota se da en el ejercicio de la opción inicial. (Ii) Si el interés del bono sin recurso es sin recurso ni reembolsables, también es una consecuencia de contabilidad. Si la tasa de interés es variable o la nota es pagada anticipadamente, la concesión de la opción original se convierte en un premio variable (porque el interés es tratada como parte del precio de ejercicio). Si la tasa de interés no es variable y la nota no es pagada anticipadamente, la concesión original sigue siendo un (premio no variable) fijo, pero el ejercicio de la opción, a cambio de la no repetición no será tratada como una nueva concesión con una nueva medición fecha. En este último caso, la medida contable será el mismo que se indica en (i) anterior: habrá un cargo contable en la medida del valor de mercado de la acción es superior al precio de ejercicio en la fecha de la nota se da a cambio del ejercicio de la opción de originales. Comenzando con el año fiscal en curso, por primera vez, las corporaciones más públicos estadounidenses deben revelar, en una nota a sus estados financieros, detalle sustancial con respecto a sus programas de opciones, incluyendo una declaración pro forma en cuanto al impacto en sus ganancias por acción si existe había sido un cargo a resultados. Revelaciones también deben ser tomadas considerando otras acciones y programas relacionados con acciones. Se requerirá un trabajo sustancial en la preparación de las nuevas revelaciones. FAS 123, expedida el 23 de Oct. de 1995, requiere que las nuevas notas aclaratorias. FAS 123 permite a las empresas a que continúe informando el impacto de los planes de compensación de acciones sobre los ingresos en virtud de la APB 25, aprobada hace casi 25 años, gobierna representando la mayoría de los planes de compensación calcetín. 1 En virtud de la APB 25, no hay ningún cargo, habitualmente, contra las utilidades para la concesión de opciones sobre acciones a los empleados. 2 FAS 123 es un compromiso con aquellos que habían solicitado un cambio en las normas contables incorporadas en APB 25. FAS 123, en lugar de requerir una carga contra los resultados de las opciones sobre acciones, ha adoptado nuevas reglas complejas para la divulgación de la nota de compensación de acciones, incluyendo opciones sobre acciones, que se convertirán aplicable a la mayoría de las empresas que tienen este tipo de planes. Las nuevas notas aclaratorias serán discutidos como quotPro Forma Disclosuresquot (ingresos netos y ganancias por acción) y quotGeneral disclosures. quot pro forma revelaciones. Esencialmente, pro forma las reglas de divulgación requieren la presentación de informes de ingresos netos y ganancias por acción sobre la misma base que se habría aplicado si la propuesta de FASB originales para FAS 123 se ha adoptado: cobrar las ganancias para el valuequot quotfair de programas de opciones. Para la mayoría de las empresas de su informe anual para 1996 debe incluir una divulgación pro forma del impacto de un cargo a resultados de subvenciones de opciones sobre acciones para 1996 y 1996. A continuación se presenta un ejemplo del formato para revelar el beneficio neto pro forma y las ganancias por acción después de tomar en cuenta un cargo a las ganancias de las opciones concedidas en el año. Año en el cálculo de los costes de preguntas. Como respaldo a la divulgación pro forma, FAS 123 requiere la presentación de información detallada sobre el modelo de valoración de opciones usado en el desarrollo de un valor justo en el momento de concesión de la opción. Se utiliza un modelo de valoración de opciones Negro-Scholes, por ejemplo, los supuestos que deben revelarse se incluyen los siguientes: rentabilidad por dividendo esperado esperado volatilidad del precio de las acciones de tipo de interés libre de riesgo la vida esperada de las opciones consideraciones más bien complicadas están involucrados en la divulgación de los supuestos. Por ejemplo, la vida útil esperada de opciones (y por lo tanto su valor razonable) pueden variar según la categoría de empleado (por ejemplo, la alta dirección, de nivel medio a base extranjera). Puede que sea posible, y deseable, a revelar los valores razonables de tales opciones en categorías separadas. Por otra parte, ciertas características de las opciones sobre acciones, tales como la pérdida intransferibilidad y no se les permite ser tenido en cuenta en la determinación del valor razonable. 3 Revelaciones generales. Además de la pro forma revelaciones, notas aclaratorias complejas y detalladas en cuanto a acciones y planes relacionados stock-son obligatorios. Como se ha expuesto anteriormente en esta columna (New York Law Journal, 30 de Marzo, 1995), a continuación se divulgaciones generales requiere que las opciones sobre acciones: Una descripción del plan o planes, incluyendo las condiciones generales de las salas, como la consolidación de la concesión requisitos, máximo plazo de las opciones otorgadas y el número máximo de acciones autorizadas por el plan. El número y los precios promedio ponderados de ejercicio de opciones en circulación al principio y al final del año y el número de opciones que pueden ejercerse en esas fechas y el número de opciones concedidas, ejercidas, la caducidad o por vencidos en el ejercicio. Además, el rango de precios de ejercicio y la vida contractual restante promedio ponderado a partir de finales del año debe ser revelada. Si el rango de precios de ejercicio es amplia (es decir, el precio más alto de ejercicio excede el 150 por ciento del precio más bajo de ejercicio), la información acerca de las opciones en circulación y que se ejerce debe ser divulgada por grupos de rangos. Los valores razonables sobre el promedio ponderado de las opciones concedidas en el año, en las fechas concedidas. Si los precios de ejercicio de algunas opciones difieren del precio de mercado de las acciones a la fecha de concesión, promedio ponderado de los precios de ejercicio y el valor razonable de las opciones deberá indicarse por separado para las opciones cuyo (i) es igual, precio de ejercicio (ii) sea superior o (iii) es menor que el precio de mercado de las acciones a la fecha de concesión. costo total de compensación reconocida en el ingreso para los premios de compensación de empleados basada en acciones. Los términos de modificaciones significativas a otorgar opciones para la circulación. Una empresa que no sólo tiene un plan de opciones sobre acciones, sino también otras formas de planes de acciones relacionadas, tales como un plan de acciones restringidas o un plan de incentivos en acciones, debe proporcionar parte de la información anterior por separado para cada una de esas acciones relacionadas con el plan. Por ejemplo, los términos clave del plan de cada uno de tales tendrían que ser proporcionado, así como cierta información sobre cada plan. Ejemplos de formatos utilizados para hacer revelaciones están disponibles en las revelaciones voluntarias realizadas por varias empresas en sus informes anuales de 1995. Estos incluyen General Electric Co. Bristol-Meyers Squibb Co. Coca-Cola Enterprises Inc. Goodyear Tire and Rubber Co. y Phelps Dodge Corp. En un fallo reciente carta privada, el Servicio de Impuestos Internos, una vez más descartaron favorablemente sobre varias cuestiones fiscales que implican las opciones sobre acciones transferibles. En varios aspectos, sin embargo, el fallo deja preguntas sin respuesta significativa de valoración inherente a la mayoría de las opciones sobre acciones. En PLR 9616035, el IRS dictaminó en un caso en el que propuso un ejecutivo transferir a un miembro de la familia una opción sobre acciones que otorga los derechos exclusivos miembro de la familia para determinar cuándo debe ejercer una opción sobre acciones. Excepto en cuanto a las circunstancias que se acaba de señalar, la sentencia no se pronuncia sobre los términos de la opción de acciones y los términos del plan de opciones sobre acciones en virtud del cual se concedió. Tema de los impuestos sobre la renta. porque la opción carecía de un valor de mercado fácilmente determinable (como la mayoría de las opciones), el fallo tiene ningún ingreso es reconocido en el momento de la transferencia de opción. En cambio, el impuesto se aplicará a la cantidad de propagación en el momento del ejercicio de la opción por el miembro de la familia. Cuestiones fiscales regalo y raíces. El fallo sostiene que la transferencia de la opción es un regalo completado en el momento de su transferencia a los efectos del Código de 2511. El fallo sostiene además que, una vez que el regalo es completa ni la opción ni las acciones adquiridas en virtud de su ejercicio podrán ser incluidos en el polígono ejecutivos. 4 PLR 9616035 representa otro en una serie de sentencias del IRS privados que, al menos en la superficie, parecen proporcionar un tratamiento fiscal favorable, incluyendo regalo favorable y el tratamiento impuesto al patrimonio, con opciones de acciones que son transferibles por un ejecutivo a miembros de la familia. Sin embargo, esta decisión no elimina las preocupaciones expresadas anteriormente por el autor en cuanto a la valoración de las opciones sobre acciones para los propósitos del impuesto sobre donaciones. Ver NYLJ, 31 de agosto de 1994. A los efectos de regalo y fiscales de bienes, el más reciente fallo en la valoración de las opciones sobre acciones parece haber sido expedida en 1953. En el fallo de Ingresos 196, 1953-2 Cum. Toro. 178, el IRS declaró que el diferencial entre el precio de ejercicio de una opción sobre acciones y el precio de mercado de las acciones sujetas a la misma, a partir de la fecha de valoración aplicable, era includable en el polígono fallecidos. El fallo no sugiere, sin embargo, que el IRS considera si algún valor debe ser asignado a la opción propia derecha. Además, no hay ninguna indicación en cuanto a la duración del período durante el cual después de la muerte de la finca podría ejercer su derecho. Un ejecutivo de la transferencia de una opción con la extensión en que corre el riesgo de pagar un regalo seguido de una disminución en el valor de las acciones, y en esa medida se habrá pagado un impuesto sobre donaciones (o usado en su haber de por vida) para los que se obtuvo ningún beneficio. Si el regalo se hace en el momento de la opción, existe el riesgo de que el IRS hará valer un valor en el don basado en Negro-Scholes o modelo similar. Una vez más, el ejecutivo puede pagar un impuesto de regalo (o utilizar su crédito de por vida) en vano si no se eleva la madre en una cantidad mayor que el valor sobre el que se ha pagado el impuesto sobre donaciones (o crédito por vida se utiliza). 1 Ausencia de cualquier acusación contra las utilidades asume, entre otras cosas, las opciones se conceden a un precio de ejercicio al menos igual al valor de mercado de las acciones a la fecha de concesión. Un descuento en el precio de ejercicio de su valor de mercado en los datos de donación, por ejemplo, requeriría un cargo a resultados por el importe del descuento. 2 Bajo FAS 123, las empresas pueden elegir. en lugar de seguir el tratamiento de las opciones sobre acciones (y otros stock y compensación relacionada social-bajo) APB 25, para cargar las ganancias para el valor razonable de las opciones accionarias. es poco probable que muchas empresas elegirán a dicho tratamiento. 3 La revelación proforma requerirá a las empresas a tener en cuenta una serie de posibles ajustes de la carga de los ingresos reales por remuneración en acciones. Estos ajustes adicionales están más allá del alcance de esta columna. 4 El fallo considera una serie de cuestiones regalo y del impuesto sobre bienes que no se discuten en la columna. Otras resoluciones que han abordado la cuestión de si se ha producido una transferencia realizadas a efectos del impuesto sobre donaciones incluyen PLR 9350016 (discutido en esta columna que aparece en NYLJ, de 31 de agosto de 1994) y el sitio de PLR 9514017.This utiliza cookies para ofrecerle una mayor capacidad de respuesta y servicio personalizado. Al usar este sitio usted acepta el uso de cookies. Por favor, lea nuestro aviso de cookies para obtener más información sobre las cookies que utilizamos y cómo eliminar o bloquearlos. Todas las funciones de nuestro sitio no es compatible con la versión del navegador, o puede que tenga seleccionado el modo de compatibilidad. Por favor, apague el modo de compatibilidad, actualice su navegador a por lo menos Internet Explorer 9, o intente utilizar otro navegador como Google Chrome o Mozilla Firefox. IAS Plus IAS Plus IAS Plus NIIF 2 Pagos basados en acciones Artículo Quick Links general NIIF 2 Pagos basados en acciones requiere que una entidad reconozca las transacciones de pagos basados en acciones (como la entrega de acciones, opciones sobre acciones o compartir derechos de apreciación) en sus estados financieros , incluyendo las transacciones con empleados u otras partes que se liquida en efectivo, otros activos o instrumentos de patrimonio de la entidad. Los requisitos específicos se incluyen las transacciones con pagos basados en acciones liquidadas en efectivo y transacciones liquidadas, así como aquellos en los que la entidad o proveedor tiene la opción de recibir efectivo o instrumentos de renta variable. NIIF 2 se emitió originalmente en febrero de 2004 y aplicado por primera vez a los períodos anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2005. La historia de la NIIF 2 G41 Discusión estadísticas del papel de pagos basados en acciones Límite comentario 31 October Project el año 2000 añadió a la agenda de IASB Historia del proyecto IASB solicita comentarios sobre G41 Discusión estadísticas del papel para basados en acciones plazo Pagos observación 15 de diciembre de 2001 Proyecto de norma ED 2 Pagos basados en acciones publicada comentario límite 7 de marzo de de 2003 NIIF 2 Pagos basados en acciones emitidas efectiva para los períodos anuales que comiencen el 1 de enero de 2005 Proyecto de Norma Condiciones de devengo y cancelaciones publicados comentario plazo de 2 de junio de 2006, modificó mediante Condiciones de devengo y cancelaciones (Modificaciones a la NIIF 2) Aplicable a los ejercicios que comiencen en o después del 1 Enero de 2009 modificó mediante el documento Mejoras a las NIIF (alcance de la NIIF 2 y revisadas IFRS 3) efectiva para períodos anuales que comienzan en o después del 1 Julio de 2009 modificada por Grupo liquidados en efectivo, basado en las transacciones de acciones de pago efectiva para períodos anuales que comienzan en o después del 1 Enero 2010 modificada por las Mejoras anuales a las NIIF 20102012 Ciclo (definición de la condición de carencia) eficaces para la anual periodos que comienzan en o después del 1 Julio 2017 Modificado por clasificación y medición de las transacciones de pago (Modificaciones a la NIIF 2) Aplicable a los ejercicios que comiencen a partir del 1 de enero de 2018 las interpretaciones correspondientes enmiendas en consideración Resumen de la NIIF 2 en junio de 2007, los basados en acciones Deloitte IFRS Global Office publicó una versión actualizada de nuestra Guía de IAS Plus a la NIIF 2 Pagos basados en acciones 2007 (PDF 748k, 128 páginas). La guía no sólo explica las disposiciones detalladas de la NIIF 2, pero también se ocupa de su aplicación en muchas situaciones prácticas. Debido a la complejidad y variedad de los incentivos con pagos basados en acciones en la práctica, no siempre es posible ser definitiva en cuanto a lo que es la respuesta correcta. Sin embargo, en esta guía las acciones de Deloitte con que nuestro enfoque para encontrar soluciones que creemos que están en conformidad con el objetivo de la Norma. Edición especial del boletín de noticias IAS Plus se encuentra un resumen de cuatro páginas de la NIIF 2 en una edición especial del boletín de noticias IAS Plus (PDF 49k). Definición de pago de un pago basado en acciones basados en acciones es una operación en la que la entidad recibe bienes o servicios, ya sea a cambio de sus instrumentos de patrimonio o incurriendo en pasivos de cantidades basado en el precio de las acciones entitys u otros instrumentos de patrimonio de la entidad . Los requisitos contables para el pago basado en acciones dependen de cómo se resolverá la transacción, es decir, mediante la emisión de (a) la equidad, (b) dinero en efectivo, o (c) capital o dinero en efectivo. Alcance El concepto de pagos basados en acciones es más amplia que las opciones sobre acciones para empleados. IFRS 2 abarca la emisión de acciones o derechos a acciones, a cambio de bienes y servicios. Ejemplos de artículos incluidos en el alcance de la NIIF 2 son citados derechos, planes de compra de acciones para los empleados, planes de acciones para empleados, planes de opciones sobre acciones y planes en los que la emisión de acciones (o derechos sobre acciones) puede depender de mercado o no de mercado relacionado condiciones. NIIF 2 se aplica a todas las entidades. No hay exención para entidades privadas o pequeños. Por otra parte, las filiales que utilizan sus padres o compañeros de equidad subsidiarys como contraprestación de bienes o servicios están dentro del alcance de la Norma. Hay dos excepciones al principio general de alcance: En primer lugar, la emisión de acciones de una combinación de negocios deben ser registradas según la NIIF 3 Combinaciones de negocios. Sin embargo, se debe tener cuidado para distinguir los pagos basados en acciones relacionadas con la adquisición de los relacionados con servicios de los empleados continuar En segundo lugar, la NIIF 2 no se ocupa de los pagos basados en acciones dentro del alcance de los párrafos 8-10 de la NIC 32 Instrumentos Financieros: Presentación. o en los párrafos 5-7 de la NIC 39 Instrumentos financieros: Reconocimiento y valoración. Por lo tanto, la NIC 32 y la NIC 39 se aplicará en los contratos de derivados sobre materias primas que puedan ser liquidados en acciones o derechos sobre acciones. NIIF 2 no se aplica a compartir basados en transacciones de pago que no sean para la adquisición de bienes y servicios. dividendos de acciones, la compra de acciones propias, y la emisión de acciones adicionales son, por tanto, fuera de su alcance. Reconocimiento y medición de la emisión de acciones o de derechos sobre acciones requiere un aumento de un componente del patrimonio. NIIF 2 requiere que el asiento de débito de compensación como gastos cuando el pago de bienes o servicios no representa un activo. El gasto se debe reconocer que los bienes o servicios se consumen. Por ejemplo, la emisión de acciones o de derechos sobre acciones para adquirir el inventario se presenta como un aumento en el inventario y sería como gasto una vez que el inventario se vende o se deteriora. La emisión de acciones totalmente creados, o tenga derechos sobre acciones, se presume que se refieren a servicios pasados, lo que requiere el monto total del valor razonable la fecha de otorgamiento tratarán como un gasto inmediatamente. La emisión de acciones a los empleados con, por ejemplo, se considera un periodo de carencia de tres años para relacionarse con servicios en el periodo de consolidación. Por lo tanto, el valor razonable de los pagos basados en acciones, determinado a la fecha de concesión, se debe a gastos durante el periodo de consolidación. Como principio general, el gasto total en relación con pagos basados en acciones liquidados será igual al múltiplo de los instrumentos que confieren totales y el valor razonable la fecha de otorgamiento de dichos instrumentos. En resumen, se truing para reflejar lo que ocurre durante el periodo de consolidación. Sin embargo, si los pagos basados en acciones liquidada tiene una condición de rendimiento relacionados con el mercado, el gasto seguiría siendo reconocido si se cumplen todas las demás condiciones para la consolidación. El siguiente ejemplo proporciona una ilustración de un pago basado en acciones típicas en acciones. El reconocimiento de la ilustración empleado cuota de opción de ofrecimiento de la Compañía otorga un total de 100 opciones sobre acciones a 10 miembros de su equipo de gestión ejecutiva (10 opciones de cada uno), el 1 de enero de 20X5. Estas opciones se adquieren al final de un período de tres años. La compañía ha determinado que cada opción tiene un valor razonable a la fecha de concesión igual a 15. La compañía espera que todas las opciones se concederán 100 y, por tanto, registra la entrada siguiente al 30 de junio de 20X5 - al final de su primera información intermedia de seis meses período. El Dr. Compartir los gastos de opciones (90 15) 225 6 períodos por período. 225 4 250 250 250 150 En función del tipo de pagos basados en acciones, el valor razonable puede ser determinado por el valor de las acciones o derechos sobre acciones entregados, o por el valor de los bienes o servicios recibidos: Principio general medición del valor razonable. En principio, las transacciones en las que se reciban bienes o servicios a cambio de instrumentos de patrimonio de la entidad deben ser medidos al valor razonable de los bienes o servicios recibidos. Sólo si el valor razonable de los bienes o servicios que no se puede medir de forma fiable se utilizaría el valor razonable de los instrumentos de patrimonio concedidos. La medición de las opciones sobre acciones para empleados. Para las transacciones con empleados y terceros que prestan servicios similares, se requiere que la entidad mida el valor razonable de los instrumentos de patrimonio concedidos, dado que típicamente no es posible estimar con fiabilidad el valor razonable de los servicios recibidos de los empleados. Cuando medir el valor razonable - opciones. Para las transacciones medidas al valor razonable de los instrumentos de patrimonio concedidos (tales como transacciones con los empleados), el valor razonable debe ser estimado en la fecha de concesión. Cuando medir el valor razonable - bienes y servicios. Para las transacciones medidas al valor razonable de los bienes o servicios recibidos, el valor razonable debe ser estimado a la fecha de recepción de los bienes o servicios. Orientación sobre la medición. Por bienes o servicios medidos por referencia al valor razonable de los instrumentos de patrimonio concedidos, NIIF 2 especifica que, en general, las condiciones de cumplimiento no se tienen en cuenta al estimar el valor razonable de las acciones u opciones, en la fecha de valoración pertinente (tal como se especifica encima). En lugar de ello, se tienen en cuenta las condiciones de cumplimiento ajustando el número de instrumentos de capital incluidos en la medición de la cantidad de la transacción de modo que, en última instancia, la cantidad reconocida por los bienes o servicios recibidos como contrapartida de los instrumentos de patrimonio concedidos se basa en el número de equidad instrumentos que eventualmente se consolidarán. Más guías de medición. NIIF 2 requiere que el valor razonable de los instrumentos de patrimonio concedidos a basarse en los precios de mercado, si está disponible, y tener en cuenta los términos y condiciones bajo los cuales se otorgaron los instrumentos de capital. En ausencia de precios de mercado, el valor razonable se estima utilizando una técnica de valoración para estimar cuál es el precio de esos instrumentos de capital habría sido en la fecha de medición en una transacción realizada en condiciones de armamentos entre partes interesadas y debidamente.
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